Papel de los gerentes de finanzas en un entorno competitivo

Lea este artículo para conocer el papel del gerente de finanzas en un entorno competitivo.

A raíz de la feroz competitividad global, el avance tecnológico innovador, el aumento de los requisitos regulatorios después de la ola de denuncias, los cambios en los modelos de negocios, la creciente internacionalización de los negocios y la sensibilidad a los mercados financieros, Indian Corporate para sobrevivir y prosperar y competir a nivel mundial tendrá que redefinir tectónicamente el papel de sus gerentes de finanzas para que se centren menos en los trabajos de finanzas tradicionales, como el procesamiento de transacciones, la presupuestación y la recaudación de capital y, en cambio, más en la formulación y gestión de riesgos y en garantizar una mayor transparencia en la información corporativa.

Se espera que los gerentes de finanzas de hoy y de mañana no solo se limiten a la planificación financiera, la obtención de capital, la administración de activos y el monitoreo con nuevas perspectivas, nuevos enfoques y nuevas habilidades, sino que también asuman el rol de socio estratégico y participen activamente en el front-end de pensar estratégicamente, crear y revisar la cartera de negocios, administrar riesgos y actuar como un agente entre los diferentes grupos dentro y fuera de la organización.

Como socio comercial de la firma, financie honcho gravid con competencias para comprender los matices de los desarrollos ambientales, los mercados de seguridad, la gestión de la cartera y el costo del capital, por un lado, y una comprensión más profunda de lo que está sucediendo en la empresa por el otro, tiene que actuar como un eje de la empresa y ayudar a la gerencia corporativa a emprender un análisis competitivo de la industria y perspicacia, adivinando las competencias de la empresa, conceptualizando el futuro de la empresa, determinando cómo pretende posicionarse y lo que aspira en el entorno cambiado, estableciendo a largo plazo objetivos para maximizar el valor, evolucionar la cartera de negocios adecuada y evolucionar el desempeño de gestión de nuevos negocios y productos.

En Electrolux-Kelvinator India Ltd., el CFO ayuda al CEO a identificar y evaluar opciones desde el punto de vista de marketing, finanzas, tecnología y competitividad para obtener una ventaja competitiva sostenida. En compañías como TCS y Hindustan Lever, director de finanzas (CFO), dedica el máximo tiempo a la formulación de la estrategia y la revisión de la cartera.

Los aportes financieros en estas organizaciones se consideran los más críticos para establecer direcciones de negocios y evaluar oportunidades de crecimiento inorgánico.

La gestión del riesgo empresarial es otra tarea importante que ahora debe realizar un jefe de finanzas. En vista de un entorno comercial incierto e inestable, tiene que mirar el riesgo desde una perspectiva empresarial, de reputación, de cliente y de otro tipo.

El CFO tiene que ver el negocio como una serie de diferentes escenarios, cada uno con su probabilidad y responder proactivamente a los eventos mundiales y cambiar la cartera de negocios en consecuencia para garantizar que las ganancias sean relativamente estables y la volatilidad se minimice.

Otra nueva responsabilidad que un aspirante a las finanzas debe asumir es actuar como un agente increíblemente inteligente entre la empresa y los diversos grupos, tanto internos como externos, para fomentar sus intereses y protegerlos contra las prácticas nefastas.

Para empezar, tiene que ayudar a la gerencia corporativa en la evolución de las normas de gobierno corporativo que contienen un conjunto de sistemas y procesos que aseguran la conducción de los asuntos de la firma en el mejor interés de todos los interesados ​​y aseguran que estas normas se cumplan estrictamente.

En muchas empresas, el mundo externo prefiere interactuar con la gente de finanzas más que con otras partes del negocio porque se espera que tengan una visión profunda de la perspectiva total de la empresa y sus actividades. En Marico Industries, el Oficial Principal de Finanzas tiene que compartir información relevante sobre las políticas y acciones de la compañía a todos los interesados ​​con transparencia y apertura.

En algunas organizaciones como Hindustan Lever y Marico, el Oficial Principal de Finanzas está desempeñando la función de custodio del cumplimiento legal con una serie de escándalos financieros en organizaciones como Enron, Anderson, World Com. y Shell.

Los CFO se están haciendo responsables de proporcionar información financiera y no financiera a los interesados ​​con mayor precisión. Están obligados a conjurar el mayor informe financiero de acuerdo con las normas y regulaciones para reconstruir la confianza pública.

En Electrolux Kelvinator India Ltd, la función de finanzas se ha reorganizado alrededor de los clientes internos para permitir que prevalezca una mentalidad de servicio con el fin de dispensar el apoyo financiero necesario a los departamentos operativos. De un maestro de tareas difíciles y encargado de la disciplina financiera, el CFO ahora tiene que ser un proveedor de servicios.

Junto con la función comercial, el CFO tiene que realizar la función financiera de manera estratégica, concatenando los objetivos y estrategias financieros a los objetivos corporativos de maximización de valor y excelencia competitiva.

Para esto, el CFO debe enfocarse desde la perspectiva de la maximización de las ganancias hasta la maximización de la agrupación de ganancias, lo que significa la maximización de las ganancias totales obtenidas en la industria en todos los puntos, junto con la cadena de valor de la industria.

Por lo tanto, se le pide que realice una perspicacia perspicaz sobre la base de cada actividad de valor por separado con el fin de determinar el costo y la contribución de cada actividad. Este ejercicio permitirá a la organización decidir qué actividad debe continuar y cuál abandonar.

En el entorno liberalizado, el gerente de finanzas corporativas tiene que emprender un proceso de reingeniería financiera para renovar las políticas y procedimientos financieros existentes, así como las prácticas, e inventar nuevas formas de procurar y desplegar recursos y encontrar soluciones innovadoras para los problemas financieros de la organización.

El proceso de reingeniería financiera debe diseñarse en sintonía con el nuevo enfoque de la elaboración de estrategias basado en el 'concepto de ajuste y estiramiento', cuyo acento no solo se basa en la asignación de recursos, sino también en su aprovechamiento.

El mismo concepto de apalancamiento se basa en la filosofía de que una empresa con recursos limitados debe centrarse solo en los negocios centrales, en los que se encuentra con grandes competencias para producir bienes innovadores y prestar servicios de calidad de clase mundial a un costo competitivo sobre una base sostenible, y desistir de dedicarse a otras actividades.

En consecuencia, el gerente de finanzas mientras toma decisiones de inversión debe garantizar que haya fondos adecuados disponibles para el desarrollo de las principales competencias, es decir, la capacidad de innovación y desarrollo de productos, la capacidad de producir bienes o prestar servicios a niveles mundiales de costo y calidad, y la capacidad de Red mundial de infraestructura para la distribución y comercialización, y negocios que pueden hacer que la empresa sea competitiva a nivel mundial.

Además, el CFO tiene que desarrollar activos intangibles de la organización. En TCS, el CFO tiene que poner un valor en la competencia de cada uno de sus empleados y las brechas que se deben salvar. Se le exige que participe en todos los aspectos como la capacitación, el desarrollo, la tutoría y la asociación en otros procesos relacionados con los recursos humanos, a fin de preparar a las personas de calidad para que asuman mayores responsabilidades.

Otra tarea que debe realizar un gerente de finanzas es ayudar a la gerencia corporativa a desarrollar una organización virtual e integrada, distinta de la creada por la Ley para desarrollar la red transparente de todas las entidades involucradas en la adquisición, conversión, distribución y servicio. Para configurar y reconfigurar cadenas de valor.

Esta entidad puede servir como un medio para enfocarse en las competencias centrales de la organización, aprovechar las de sus proveedores y reducir sus costos y volverse más responsable ante los clientes meticulosos. Como tal, tiene que prevalecer sobre la administración corporativa para confinar a la organización a los procesos centrales donde está dotada de capacidades sobresalientes y externalizar el resto de los procesos a las unidades especializadas.

En Wipro, Bharat Petroleum y Exxon Mobil se han subcontratado varias funciones, tales como nómina, cuentas por pagar, cuentas por cobrar y activos fijos, no solo para reducir costos sino también para brindar un servicio de calidad de estándares internacionales a clientes internos y para mejorar la eficiencia general del proceso, lo que sin duda Agrega valor real y captura los máximos beneficios.

Con el fin de hacer que la organización sea rentable, el CFO debe pensar en formas y medios de minimizar el bloqueo de fondos en los inventarios de los que se informa que representan casi la mitad de la inversión, especialmente en las empresas manufactureras. El enfoque de capital de trabajo cero y el enfoque de Justo a tiempo (JIT) se pueden emplear con provecho en este sentido.

El enfoque de capital de trabajo cero significa que los activos actuales de una organización deben ser iguales a sus pasivos actuales para evitar cualquier exceso de inversión en capital de trabajo. No hay razón para tener un exceso de inversión en activos corrientes si comprenden aquellos activos que se están desempeñando bien y son realizables sin pérdida.

De esta manera, la organización puede evitar el costo de oportunidad del exceso de inversión en activos corrientes, además de ahorrar en el costo de intereses de los préstamos. Del mismo modo, el enfoque de JIT hace hincapié en llevar el nivel mínimo de inventario y confiar en los proveedores para proporcionar piezas y componentes justo a tiempo para cumplir con los requisitos de ensamblaje. El objetivo de este enfoque es identificar los problemas en la reducción del inventario y luego obligar a la empresa a abordar el mismo.

En lugar de introducir el inventario en el sistema para hacer productos, el sistema JIT da vuelta al proceso y utiliza el impulso del mercado o la próxima operación como una forma de hacer que el sistema responda más directamente y elimine el desperdicio innecesario debido al exceso de producción. y así.

Con la ayuda de este enfoque, un gerente de finanzas puede minimizar los inventarios a través de pequeñas reducciones incrementales. El uso del sistema JIT en la gestión de inventario se ha visto facilitado considerablemente por el software de contabilidad e inventario basado en la web.

En su empeño por reducir el costo de financiamiento de los requisitos de la empresa, los gerentes de finanzas de Indian Corporate deberán desarrollar nuevos instrumentos financieros similares a los bonos con cupón cero, bonos con descuento profundo, bonos de tasa variable, bonos de primas garantizadas, warrants convertibles, futuros y opciones Incorporando características atractivas que podrían atraer a inversionistas meticulosos. La titulización puede llegar a ser el instrumento financiero más potente para que un gerente de finanzas obtenga fondos a una tasa relativamente más barata.

De hecho, la titulización es un proceso cuidadosamente estructurado mediante el cual un conjunto de préstamos y otras cuentas por cobrar se empaquetan y venden en forma de valores respaldados por activos a los inversionistas para obtener los fondos requeridos de ellos. A través de este proceso, los activos relativamente ilíquidos que comprenden préstamos y cuentas por cobrar se convierten en valores. La titulización es una fuente de financiamiento más barata en comparación con los instrumentos convencionales de recaudación de fondos.

En un entorno altamente discontinuo e incierto, los riesgos comerciales que surgen de las fluctuaciones tumultuosas en los precios de los productos básicos, los precios de las acciones, las tasas de interés y los tipos de cambio han aumentado considerablemente, lo que, a su vez, no solo ha mejorado el costo de la gestión empresarial, sino también la mayor vulnerabilidad de la organización. Un gerente de finanzas tendrá que desempeñar un papel crucial en la cobertura de los riesgos comerciales no deseados de la empresa.

Debe recurrir a derivados financieros tales como futuros de divisas, futuros de índices bursátiles, futuros de tasas de interés, contratos a plazo y diversos tipos de swaps que pueden ser significativamente útiles para minimizar la exposición al riesgo de la empresa, facilitar la desagregación del riesgo y ofrecer mayor flexibilidad. coberturas de reestructuración basadas en condiciones de mercado cambiadas.

Por lo tanto, si las empresas indias tienen que impulsar y saltar la competencia global, los directores financieros tendrán que desempeñar un papel pragmático de manera estratégica en todos los aspectos del negocio de una empresa y gestionar sus asuntos con nuevos paradigmas y perspectivas y enfoques y técnicas innovadores de resolución de problemas.

Tiene que ser resistente y orientado a los negocios con una visión más profunda de los riesgos para fomentar los intereses de las partes interesadas y maximizar el valor para la empresa.