Papel del RBI en la promoción de la banca comercial, el crédito rural y el financiamiento industrial

El rol de RBI en la promoción de la banca comercial, el crédito rural y el financiamiento industrial.

Además de realizar las funciones tradicionales de un banco central discutido hasta ahora, el RBI, después de la independencia de la India en 1947, ha estado desempeñando un papel activo en dos direcciones principales:

(a) En la construcción y el fortalecimiento de la infraestructura financiera del país, llenando las principales brechas institucionales a través de la creación de nuevas instituciones financieras y la reorganización de las existentes en el contexto del desarrollo cambiante y otras necesidades políticas de la economía y

(b) Al diseñar nuevas medidas para influir en la asignación de crédito en las direcciones socialmente deseadas. En el desempeño de su función de promoción, el RBI tiene varios logros en su haber y está continuamente comprometido en el desempeño de varias tareas no tradicionales.

Promoción de la Banca Comercial:

Bajo la Ley de Regulación Bancaria de 1949, se han conferido enormes poderes de supervisión y control de los bancos comerciales al RBI.

Este último ha tratado de utilizar estos poderes:

(a) Fortalecer la estructura de la banca comercial en el país mediante la liquidación obligatoria de bancos débiles o su amalgama en bancos más fuertes y mediante la mejora de los estándares operativos de los bancos mediante inspecciones periódicas y vigilancia general.

(b) Extender las instalaciones bancarias en todo el país, especialmente en ciudades pequeñas y áreas rurales para mejorar la cobertura geográfica de los bancos, y

(c) Extender la cobertura funcional de los bancos para mejorar la distribución sectorial del crédito bancario en favor de los sectores prioritarios, como la agricultura, las industrias de pequeña escala, etc., y ponerla a disposición de los pequeños prestatarios. El RBI también ha organizado la educación y capacitación de diferentes categorías de personal bancario.

Para inspirar una mayor confianza pública en los depósitos bancarios y así difundir el hábito bancario en el país, en particular entre las personas de escasos recursos, el seguro de depósitos en bancos comerciales se introdujo en enero de 1962 y se creó una Corporación de Seguro de Depósitos con el propósito de filial del RBI.

En años posteriores, el plan de seguro de depósitos se ha extendido gradualmente a los bancos cooperativos elegibles y también a los bancos rurales regionales. La cantidad de depósitos elegibles para la cobertura del seguro con respecto a cada depositante en cada banco también se ha revisado al alza de Ume a time. O julio de 1.990 se fijó en Rs. 30, 000. A fines de junio de 1995, se aseguraba el 70% del total de depósitos evaluables (de Rs. 4, 09, 000 crore) de bancos comerciales y cooperativos.

Promoción del Crédito Rural (Agrícola):

La provisión de montos adecuados de crédito institucional para actividades agrícolas y otras actividades rurales se reconoció como una de las responsabilidades especiales del RBI incluso en el momento de su nacimiento y se hicieron las provisiones adecuadas a este efecto en la Ley del Banco de la Reserva de la India de 1934. se constituyó un Departamento de Crédito Agrícola separado del Banco, y el desarrollo del movimiento de crédito cooperativo (que desde su inicio en 1904 ha sido un movimiento rural o agrícola) se convirtió en el cargo especial del Banco.

No se hizo mucho en esta esfera hasta mediados de los 50, cuando, por recomendación del Comité de Encuesta de Crédito Rural de toda la India (1954), el (entonces) Banco Imperial de la India y otros bancos asociados al estado se nacionalizaron y convirtieron en El Banco del Estado de la India y los bancos asociados. Este grupo fue responsable de un vigoroso programa de expansión de sucursales en áreas rurales con el fin de proporcionar crédito rural y movilizar el ahorro rural.

Esta estrategia obtuvo un impulso adicional con la nacionalización de otros 14 bancos comerciales importantes en julio de 1969. Otros desarrollos importantes en este campo han sido las operaciones de la Corporación de Refinanciación y Desarrollo Agrícola (una subsidiaria de propiedad absoluta del RBI, 1963-82) ; el fortalecimiento de la organización de crédito cooperativo y la provisión de una cantidad creciente del refinanciamiento de RBI en términos concesionales; la creación de bancos rurales regionales y la canalización de cantidades crecientes de crédito de los bancos comerciales a la agricultura como sector prioritario.

Con la creación del Banco Nacional de Agricultura y Desarrollo Rural en julio de 1982 para supervisar todo el sistema de crédito rural y la adquisición del ARDC por este, el rol directo y la responsabilidad del RBI en esta esfera se han reducido sustancialmente.

Como resultado de las medidas enumeradas anteriormente y el énfasis cada vez mayor en la provisión de financiamiento institucional para la agricultura, el panorama de tales finanzas ha experimentado rápidos cambios en favor de la agricultura, especialmente después de la nacionalización de 14 bancos comerciales importantes en julio de 1969. La posición se resume en la Tabla 4.1. Podemos señalar para la comparación que a fines de marzo de 1995, el crédito bancario comercial bruto bruto total pendiente era de Rs. 1, 93, 000 millones de rupias, aproximadamente el 39% de los cuales habían ido a la industria.

Si bien con algunos cambios en la política crediticia de los bancos comerciales, las necesidades crediticias a corto plazo de las industrias a gran escala podrían ser atendidas con relativa facilidad, la necesidad de medidas especiales fue especialmente aguda en dos esferas:

a) La provisión de financiación para el desarrollo a largo plazo y

(b) Crédito bancario para industrias de pequeña escala.

En ambas esferas, el asesoramiento activo y la participación de RBI se han tomado medidas especiales con éxito. Para proporcionar financiamiento a largo y mediano plazo, así como para la suscripción de nuevas emisiones, se han establecido instituciones financieras especializadas en forma de bancos de desarrollo industrial como el IDBI, IFCI, ICICI, SIDBI, SFC y SIDC en el sector público y ICICI en el sector privado.

El RBI suscribió el capital social de los bancos de desarrollo del sector público. Les otorga préstamos de su Fondo Nacional de Crédito Industrial (Operaciones a Largo Plazo) al cual el RBI realiza contribuciones anuales de sus ganancias. Comenzó en julio de 1968 con una contribución inicial de solo Rs. Crore 10, el Fondo había crecido a Rs. 5, 678 crore el 30 de junio de 1995 y los préstamos y anticipos de la misma se ubicaron en Rs. 5, 460 millones de rupias.

Para las industrias de pequeña escala, SIDBI, SFC y SIDC ponen a disposición las finanzas y, lo que es más importante, los bancos comerciales, que son la fuente de crédito más importante para ellos. El reconocimiento de las industrias de pequeña escala como un "sector prioritario" ha marcado la diferencia.

A fines de junio de 1995, el crédito pendiente para estas industrias de los bancos del sector público era de Rs. 26, 800 millones de rupias, lo que representa aproximadamente el 40% del total de los avances del sector prioritario (excluyendo el crédito a la exportación). Además, esta financiación se proporciona en condiciones concesionarias. Una medida importante en la promoción del crédito a las industrias en pequeña escala ha sido el Plan de Garantía de Crédito para tales industrias instituido en 1960 y operado por el RBI en nombre del Gobierno de la India.

Promoción de Financiación de Exportaciones:

(i) Se han tomado varias medidas para otorgar créditos de exportación a tasas de interés competitivas a nivel internacional. Por ejemplo, un plan se hizo operativo en octubre de 1993 para volver a contar las facturas de exportación en el extranjero a tasas vinculadas a las tasas de interés internacionales. Bajo otro esquema de noviembre de 1993, los exportadores reciben crédito previo al envío en las principales monedas extranjeras para financiar importaciones.

El RBI proporciona límites de refinanciamiento de créditos de exportación a los bancos. A finales de marzo de 1995, fueron Rs. 9, 400 millones de rupias. Los límites de refinanciación del crédito de exportación para el crédito posterior al envío eran de Rs. 6.700 crore durante 1994-95. Por otra parte, la tasa de interés sobre el crédito a la exportación ha sido descontrolada.

El porcentaje de crédito de exportación pendiente de crédito bancario neto era del 9, 3 por ciento a fines de marzo de 1995. Sin embargo, el porcentaje de los límites de refinanciamiento de crédito de exportación de los bancos a su crédito de exportación pendiente elegible para dicha refinanciación era del 48 por ciento.

(ii) Banco de Exportación e Importación:

El gobierno estableció en enero de 1981 un Banco de Exportación e Importación, que asumió las funciones de la sección de financiamiento internacional del IDBI y que actúa como la institución principal relacionada con el financiamiento del comercio exterior.

Crédito a las secciones más débiles:

Proporcionar un crédito adecuado, más barato y oportuno a las secciones más débiles es la parte más difícil de descifrar para los responsables políticos.

Las dos medidas a este respecto tomadas por el RBI son:

(a) El establecimiento de la Corporación de Garantía de Crédito de la India en 1971 (fusionada en la Corporación de Seguros de Depósitos en julio de 1978) y

(b) La adopción del Plan de Tasa Diferencial de Interés (DRI) en 1972.

Garantías de crédito:

Una de las tareas importantes asignadas al RBI ha sido canalizar una proporción creciente del crédito bancario a favor de los sectores prioritarios designados y los pequeños prestatarios. Entre otras cosas, una de las principales razones de la renuencia de los bancos a otorgar crédito a tales prestatarios prioritarios ha sido el grado "excesivo" de riesgo crediticio que conlleva otorgarles préstamos.

La teoría tradicional sugeriría que el libre funcionamiento de las fuerzas del mercado determinará la tasa de interés apropiada del mercado, incluida la prima de riesgo para cada categoría de prestatarios, y que a tales tasas de interés, todos los prestatarios, con prioridad o no, obtendrán tanto crédito como lo deseen. tener. Pero el mercado de crédito institucional en la vida real no funciona de esta manera. La tasa de interés de los préstamos está oficialmente determinada. En tal caso, los prestatarios de alto riesgo simplemente son racionados y no reciben crédito a tasas de interés más altas.

Una salida alternativa es proporcionada por medidas institucionales que cubren el riesgo de los organismos de crédito. La cobertura de riesgo se organiza aplicando el principio de seguro de agrupación de riesgos individuales, de modo que la ley estadística de grandes cantidades reduce sustancialmente el riesgo de crédito por unidad de crédito.

Este tipo de cobertura de riesgo se ha intentado principalmente en forma de garantías de crédito. Tres sistemas separados de garantía de crédito están ahora en operación. Su principal característica común es proporcionar garantías a los bancos contra el riesgo de incumplimiento del crédito otorgado a los prestatarios designados elegibles, para la cobertura de la garantía, la cobertura de la garantía varía de 66.66% a 100% del crédito en incumplimiento. Los tres esquemas se explican brevemente a continuación.

(i) Esquema de garantía de crédito para industrias de pequeña escala:

Para alentar los préstamos institucionales a industrias de pequeña escala, el Gobierno de la India, en consulta con el RBI, introdujo un Plan de Garantía de Crédito en julio de 1960 para garantizar los anticipos otorgados por los bancos y otras instituciones de crédito a estas industrias. La tarea de administrar el Plan fue confiada al RBI como agente del Gobierno Central.

El alcance y las disposiciones del Plan se han liberalizado de vez en cuando. Se extiende a todo tipo de facilidades crediticias permitidas a unidades industriales de pequeña escala. Las facilidades de garantía están disponibles por un pequeño cargo para las instituciones de crédito aprobadas, incluidos los bancos comerciales y cooperativos, los bancos rurales regionales y las corporaciones financieras estatales. Además, el RBI y el IDBI ofrecen facilidades de refinanciamiento preferencial a los bancos comerciales programados con respecto a los préstamos a corto plazo para pequeñas industrias cubiertas por el esquema de garantía.

(ii) Corporación de Garantía de Crédito de la India:

El Plan de Garantía de Crédito para industrias de pequeña escala no resolvió el problema de la escasa disponibilidad de crédito institucional para los sectores más débiles de los pequeños operadores de transporte, comerciantes, artesanos, trabajadores por cuenta propia, pequeñas empresas, agricultores y agricultores, etc. Hay riesgos crediticios mucho menos aceptables para los bancos que las pequeñas industrias.

Por lo tanto, el RBI, al darse cuenta de la necesidad de alentar un mayor flujo de crédito bancario a los pequeños prestatarios, estableció en enero de 1971 la Corporación de Garantía de Crédito de la India (CGCI) para brindar cobertura de garantía a los bancos aprobados con respecto a los préstamos y anticipos a los pequeños prestatarios. En julio de 1978, esta Corporación se fusionó con la Corporación de Seguros de Depósito, que ahora se le cambió el nombre a Corporación de Garantía de Créditos y Depósitos.

(iii) Corporación de Crédito y Garantía a la Exportación (ECGC):

Esta Corporación, establecida por el Gobierno de la India en 1964, está bajo el control administrativo del gobierno, y no del RBI. Como parte de su negocio es la emisión de garantías de crédito. Las garantías se ofrecen a los bancos y otras instituciones financieras contra el riesgo involucrado en el otorgamiento de créditos a la exportación, ya sea con respecto al envío previo o posterior de los bienes.

Las garantías han sido diseñadas para alentar a los bancos a otorgar crédito liberal y otras facilidades para las exportaciones. Además, la ECGC proporciona seguros a los exportadores contra el riesgo de no recibir pagos con respecto a la exportación de bienes y servicios.

Esquema de tasa de interés diferencial (DRI):

El Esquema ha estado en funcionamiento desde 1972. Pero su progreso ha sido muy lento. A fines de junio de 1995, los avances pendientes en virtud del Plan de todos los bancos del sector público se situaron en aproximadamente Rs. 700 millones de rupias, que representan el 0, 33% de sus avances totales frente al objetivo del 1%.

Los avances cubrieron alrededor de 23 lakh cuentas. Alrededor del 60% de estos avances se destinó a miembros de castas / tribus programadas. Mostraron un porcentaje muy alto de sobrevaloraciones a la demanda. Tales esquemas solo pueden proporcionar ayuda marginal a los necesitados. Mucho más importantes son las medidas de paquetes que combinan las facilidades de crédito con el suministro de información, capacitación, insumos y mercadeo.

Debido a la estafa del banco de valores bien publicitada, 1992 ha resultado ser un año muy difícil para el RBI. La Estafa ha expuesto la mala supervisión de los bancos por parte de RBI y su propia oficina de deuda pública, responsable de registrar las transacciones en valores del Gobierno de la India por miles de millones de rupias por día. Se han levantado varios dedos acusadores contra la demostrada incompetencia de RBI, vigilancia superficial y cosas por el estilo.