Pasivos y activos de bancos comerciales programados (principales partidas)

Pasivos y activos de los bancos comerciales programados (elementos principales)!

Los bancos como intermediarios financieros se ocupan principalmente de activos financieros. Este hecho se muestra bien en sus balances, en los estados de sus pasivos y activos en un momento determinado. En el cuadro 5.1 se presenta un estado consolidado de los pasivos y activos de todos (202) bancos comerciales programados que presentan informes para el cierre de 1987. Estos son los últimos datos disponibles. Incluyen créditos y débitos interbancarios, así como de negocios extranjeros de los bancos indios.

Tabla 5.1

Pasivos y activos de los bancos comerciales programados (Partidas principales) a fines de marzo de 1995 (millones de rs)

A continuación se ofrece una breve explicación de las principales partidas de pasivos y activos:

Pasivos de los bancos:

1. Capital y Reservas:

Juntos constituyen fondos propios de los bancos. El capital representa el capital pagado, es decir, el monto del capital social realmente aportado por los bancos propietarios (accionistas). Las reservas son ganancias retenidas o ganancias no distribuidas de los bancos acumulados durante su vida laboral. La ley exige que dichas reservas se acumulen y que no todas las ganancias obtenidas se distribuyan entre los accionistas.

Los bancos también consideran prudente acumular reservas para mejorar su posición de capital, a fin de cumplir con mejores pasivos imprevistos o pérdidas inesperadas. Las reservas deben distinguirse de las 'provisiones' hechas para redimir pasivos conocidos y afectar reducciones conocidas en el valor de ciertos activos.

Dado que, por diversas razones, es posible que no se conozcan los montos exactos de estos pasivos y pérdidas en el momento de preparar el balance anual, es esencial una "provisión" adecuada para ellos, tanto por ley como por prudencia comercial.

Los bancos también mantienen lo que se conoce como 'reservas secretas' para fortalecer aún más su posición de capital. Como su nombre lo sugiere ampliamente, estas reservas se mantienen en secreto para el público y no se informan en el balance general. Las ganancias son el excedente no asignado o las ganancias retenidas del año, que se agregan a las reservas del año siguiente.

Los fondos de propiedad constituyen una pequeña fuente de fondos para los bancos, siendo la fuente principal los depósitos del público. Esto es diferente a una empresa industrial para la cual los propietarios proporcionan una proporción mucho mayor del total de fondos utilizados en los negocios. Como los bancos arriesgan el dinero de otras personas para llevar a cabo sus negocios, exigen una regulación efectiva por parte de las autoridades.

La función principal de los fondos de propiedad es proporcionar un colchón contra las pérdidas sufridas por un banco y, por lo tanto, cierta protección para sus depositantes y otros acreedores. Desde 1962, la responsabilidad de proteger los depósitos de los depositantes individuales (hasta un máximo de Rs. 30, 000 de cada depósito desde julio de 1980) corre a cargo de la Corporación de Garantía de Depósitos y Garantía de Crédito. La nacionalización de los principales bancos comerciales ha reducido aún más la importancia de los fondos de propiedad en esta dirección.

2. Depósitos:

En el nivel actual de desarrollo financiero en la India, los bancos son la principal institución financiera. La movilización de depósitos por parte de ellos sigue siendo la forma más importante (aunque no la única) de movilización de ahorros del público. Por lo tanto, en la medida en que la promoción y la movilización de ahorros sea un requisito previo necesario para acelerar la tasa de crecimiento económico, la movilización de los bancos en términos reales debe recibir su debido peso.

3. Préstamos:

Los bancos en su conjunto toman préstamos del RBI, el IDBI, el NABARD y de las instituciones financieras no bancarias (el LIC, la UTI, el GIC y sus subsidiarias, y el ICICI) que están autorizados a prestar por el RBI en el mercado de dinero interbancario. Los bancos individuales se prestan mutuamente también a través del mercado de llamadas y otros.

4. Otros pasivos:

Son elementos diversos de diversas descripciones, como facturas por pagar, etc. Luego hay certificados de participación, una nueva forma de responsabilidad de los bancos emisores sobre la que estudiamos en la siguiente subsección.

Certificados de Participación (PC):

Las PC son una nueva forma de instrumento de crédito mediante el cual los bancos pueden recaudar fondos de otros bancos y otras instituciones financieras aprobadas por RBI, como Lie, UTI, GIC, subsidiarias y ICICI. Formalmente, una PC es una escritura de transferencia a través de la cual un banco vende o transfiere a un tercero (cesionario) una parte o la totalidad de un préstamo otorgado por este a su cliente (prestatario).

Se denomina certificado de participación porque a través de él, el titular de la PC participa en un préstamo bancario, y también en el interés, la seguridad del préstamo y cualquier riesgo de incumplimiento en forma proporcional. La gestión real del préstamo se mantiene con el banco. Por sus servicios de préstamo, seguimiento y recuperación del préstamo, el banco cobra una comisión.

El esquema de PC está supervisado por el RBI. Se inició de forma experimental en julio de 1970. Durante siete años, se extendió de año en año. Se hizo permanente en julio de 1977 y a todos los bancos comerciales programados se les permitió vender computadoras. El RBI fija la tasa de interés máxima en la cual las PC pueden emitirse a entidades no bancarias, que se ha mantenido en un 10% por año desde 1978-79.

Los PC para no bancos tienen un plazo fijo hasta el vencimiento de 30, 60, 90 o 180 días. El RBI no ha permitido el vencimiento de menos de 30 días y más de 180 días de dichas PC. Sin embargo, no hay restricciones en el período de las PC emitidas a otros bancos comerciales o en la tasa de interés pagada por ellas.

Las PC son un dispositivo importante para (a) hacer un uso máximo de los fondos dentro del sistema bancario comercial para otorgar préstamos y anticipos, especialmente para grandes prestatarios, y (b) atraer fondos a corto plazo de instituciones financieras no bancarias aprobadas (IFNB) en el mercado de crédito bancario. El RBI no publica datos que indiquen cuánta financiación de PC es interbancaria y cuánto aportan las IFNB.

La importancia de cada uno de los dos roles de las PC se explica brevemente. Los acuerdos de participación entre los bancos llevan a una utilización más completa de los fondos prestables del sistema bancario en su conjunto, ya que hacen posible el uso de fondos excedentes de algunos bancos para financiar en parte la cartera de préstamos de otros bancos. Esto iguala la liquidez dentro del sistema bancario. Para todos los bancos, es un desarrollo útil, ya que los bancos con superávit obtienen salidas comercialmente rentables para sus fondos con superávit y los bancos con déficit no se ven forzados a la ventana de préstamos del RBI y, sin embargo, satisfacen las demandas crediticias de sus prestatarios.

Todo esto suena muy bien. Pero, verdaderamente hablando, los acuerdos de participación trabajan principalmente en beneficio de los grandes prestatarios y en detrimento de los pequeños prestatarios. El acuerdo de participación es básicamente una variante de la banca de consorcio en la que unos pocos bancos se reúnen (forman un consorcio) para financiar un gran préstamo sobre la base de la participación. Esto facilita la financiación de grandes préstamos.

En lugar de que un gran prestatario vaya a varios bancos y obtenga fondos de ellos individualmente, en virtud del acuerdo de participación, un solo banco otorga el préstamo y recauda fondos de otras fuentes aprobadas para financiar el préstamo. La pérdida para pequeños prestatarios de tales acuerdos no es directa ni aparente. Es indirecto. Ocurre porque los bancos excedentes ahora pueden canalizar sus fondos excedentes en grandes préstamos hechos por otros bancos. En ausencia de este servicio, se habrían esforzado por desarrollar su propia cartera de préstamos y tratar de llegar a nuevos y pequeños prestatarios, que sufren el máximo de racionamiento de créditos. Esta implicación particular de las PC interbancarias no ha recibido la atención de RBI que merece.

Las IFNB autorizadas para comprar PC de los bancos son todas instituciones de financiamiento a plazo. No tienen acuerdos propios para hacer avances a corto plazo. Las PC les permiten ingresar al mercado del crédito bancario a corto plazo a tasas de interés atractivas y sin preocuparse por la administración y la realización de préstamos reales.

Teóricamente, las instituciones de financiación a plazo aprobadas invierten solo sus excedentes a corto plazo en PC. Pero, en la práctica, las PC también han llevado a la desviación de fondos a largo plazo en forma continua a través de la renovación de las PC en proceso de vencimiento. Es difícil decir qué tan importante es esta desviación. Sin embargo, se debe preguntar en esta etapa hasta qué punto es aconsejable permitir el desvío de fondos a largo plazo para créditos a corto plazo de manera regular. ¿Es el caso que existe un exceso de oferta de fondos de inversión a largo plazo en la economía en general o es el caso de que solo el sector industrial a gran escala está sufriendo el exceso de fondos?

La disponibilidad de fondos a corto plazo de dichas IFNB puede crear problemas de control monetario / crediticio para el RBI, ya que durante un período de inflación una parte de la acumulación especulativa del inventario puede ser financiada por estos fondos a través de la agencia de bancos. La experiencia de 1977-79 lo confirmó, ya que las PC sobresalientes habían aumentado de 233 millones de personas a finales de mayo de 1977 a Rs. 646 millones de años, dos años después, ne RBI no ha encontrado un uso tan grande y en rápido crecimiento de recursos extra bancarios a través de la industria bancaria consistente con la planificación y control del crédito.

Por lo tanto, durante 1979 puso a las PC también bajo el alcance de la SLR (Relación de liquidez estatutaria) y CRR (Requisito de reserva de efectivo). Anteriormente, las PC se consideraban solo como "pasivos contingentes" de los bancos emisores, por lo que no atraían la SLR ni la CRR impuesta a los bancos por el RBL. Según las nuevas reglas del RBI (a), las PC ahora se consideran depósitos. de los bancos emisores; (b) como tales, están sujetos a los requisitos de SLR / CRR como en el caso de otros pasivos de depósito.

Además, la cantidad de PC emitidas no debe excluirse de la cifra de sus anticipos totales por parte de los bancos emisores, como era la práctica anterior. Esto ahora da una imagen más fiel de sus avances a varias partes y también de sus ratios de depósito de crédito.

Los bancos que compran las PC ahora no los incluyen en sus anticipos, pero los muestran bajo 'anticipos a bancos', es decir, de los bancos. Posteriormente (en marzo de 1980), el RBI también aconsejó a los bancos que redujeran de manera significativa y duradera su recurso a las PC. Como resultado de estas medidas de control, las PC ahora han perdido cierta importancia como fuente de fondos para los bancos.

Activos de los bancos:

Los bancos, como otras empresas comerciales, son instituciones con fines de lucro, aunque los bancos del sector público también se guían por directivas sociales más amplias del RBI. Para obtener una ganancia, un banco debe colocar sus fondos en la obtención de activos, principalmente préstamos y anticipos e inversiones. Mientras presta o invierte, un banco debe considerar la tasa neta de rendimiento obtenida y los riesgos asociados de mantener dichos activos. Además, dado que una gran parte de sus pasivos son pagaderos en efectivo a pedido, un banco también debe considerar la liquidez de sus activos devengados, es decir, con qué facilidad puede convertir sus activos de ingresos en efectivo a corto plazo y sin pérdidas.

Por lo tanto, las dos consideraciones de rentabilidad y liquidez guían a un banco en la selección de su cartera de activos. Un banco trata de lograr los dos objetivos mediante la selección de una cartera de activos diversificada y equilibrada a la luz de las facilidades institucionales a su disposición para convertir sus activos devengados en efectivo a corto plazo y sin pérdidas y para préstamos a corto plazo. Además, también debe cumplir con varios requisitos legales con respecto a las reservas de efectivo, activos líquidos, y préstamos y anticipos. A continuación describimos varias clases de activos que los bancos tienen. También describirán los usos de los fondos bancarios.

Se discuten en orden decreciente de liquidez y orden creciente de rentabilidad:

1. Dinero en efectivo:

El efectivo, definido en términos generales, incluye el efectivo disponible y los saldos con otros bancos, incluido el RBI. Los bancos mantienen saldos con el RBI ya que están obligados por ley a hacerlo bajo el requisito de reserva de efectivo. Dichos saldos se denominan reservas obligatorias o obligatorias. Además, los bancos mantienen voluntariamente dinero extra para cumplir con los sorteos diarios de sus depositantes.

El efectivo como se definió anteriormente no es lo mismo que las reservas de efectivo de los bancos. Este último incluye solo el efectivo en caja con los bancos y sus saldos solo con el RBI. Los saldos con otros bancos en cualquier cuenta no se cuentan como reservas de efectivo.

El último concepto (de reservas de efectivo) es útil para el análisis de la oferta monetaria y la política monetaria, donde debemos separar los pasivos monetarios de las autoridades de los pasivos monetarios de los bancos. Los saldos interbancarios no forman parte de los pasivos monetarios de la autoridad monetaria, mientras que las reservas de efectivo sí lo son. Estos saldos son solo los pasivos de los bancos entre sí. Por lo tanto, no están incluidos en las reservas de efectivo.

2. Dinero en la llamada a corto aviso:

Es dinero prestado a otros bancos, corredores de bolsa y otras instituciones financieras por un período muy corto que varía de 1 a 14 días. Los bancos colocan su excedente de efectivo en dichos préstamos para ganar algún interés sin agotar mucho su liquidez. Si la posición de efectivo continúa siendo cómoda, los préstamos de compra pueden renovarse día tras día.

3. Inversiones:

Son inversiones en valores que generalmente se clasifican bajo tres jefes de (a) valores gubernamentales, (b) otros valores aprobados y (c) otros valores. Los valores gubernamentales son valores tanto del gobierno central como del gobierno estatal, incluidos los bonos del tesoro, los certificados de depósito del tesoro y las obligaciones postales tales como los certificados del plan nacional, los certificados de ahorro nacionales, etc. Otros valores aprobados son valores aprobados conforme a las disposiciones de la Ley de Regulación Bancaria, 1949 Incluyen valores de organismos estatales asociados, tales como juntas de electricidad, juntas de vivienda, etc., obligaciones de LDB, unidades de la UTI, acciones de RRB, etc.

Una gran parte de la inversión en el gobierno y otros valores aprobados se requiere legalmente bajo el requisito SLR del RBI. Cualquier inversión en exceso en estos valores se mantiene porque los bancos pueden pedir prestado al RBI u otros en contra de estos valores como garantía o venderlos en el mercado para satisfacer su necesidad de sh. Por lo tanto, están en manos de los bancos porque son más líquidos y avanzan a pesar de que su rendimiento es más bajo que de los préstamos y anticipos.

4. Préstamos, anticipos y facturas con descuento o comprado:

Son el componente principal de los activos bancarios y la principal fuente de ingresos de los bancos. En conjunto, representan el 'crédito bancario' total (para el sector comercial). No es necesario agregar nada más aquí, los adelantos bancarios en India generalmente se realizan en forma de crédito en efectivo y sobregiros. Los préstamos pueden ser préstamos a la vista o préstamos a plazo. Pueden ser reembolsables en cuotas únicas o muchas. Explicamos brevemente estas diversas formas de extender el crédito de Hank.

(a) Crédito en efectivo:

En India, el crédito en efectivo es la principal forma de crédito bancario. En virtud de acuerdos de crédito en efectivo, un prestatario aceptable es primero sancionado con un límite de crédito hasta el cual puede pedir prestado al banco. Pero la utilización real del límite de crédito se rige por el "poder de retiro" del prestatario. La sanción del límite de crédito se basa en la solvencia crediticia general del prestatario según la evaluación del banco.

El 'poder de retiro', por otro lado, está determinado por el valor de los activos actuales del prestatario, ajustado por los requisitos de margen aplicables a estos activos. Los activos actuales comprenden principalmente existencias de bienes (materias primas, productos semimanufacturados y terminados) y cuentas por cobrar o cuentas por pagar de otros. Se requiere que el prestatario presente una "declaración de existencias" de estos activos todos los meses al banco.

Se supone que esta declaración debe actuar en parte como evidencia de la actividad de producción / comercio en curso del prestatario y, en parte, como un documento legal con el banco, que puede utilizarse en caso de incumplimiento de los adelantos bancarios.

Para cubrir aún más el riesgo de incumplimiento, los bancos imponen 'requisitos de margen' a los prestatarios, es decir, requieren que los prestatarios financien una parte de sus activos actuales (ofrecidos como garantía primaria a los bancos) de sus fondos propios de otras fuentes. (Además, los bancos solicitan una segunda garantía para cualquier crédito otorgado).

Los avances realizados por los bancos cubren solo el resto (en promedio, el máximo de alrededor del 75 por ciento) del valor de la seguridad primaria. Los requisitos de margen varían de bueno a bueno, de vez en cuando y con el historial crediticio del prestatario. El RBI utiliza variaciones en estos requisitos como un instrumento de control de crédito.

En caso de una escasez aguda de productos en particular, el financiamiento bancario contra los inventarios de dichos productos puede reducirse aumentando los requisitos de margen para tales productos. Teniendo en cuenta la importancia del sistema de crédito en efectivo en la banca India.

(b) Sobregiros:

Un sobregiro, como su nombre lo indica, es un avance dado al permitir que un cliente sobregire su cuenta actual hasta el límite acordado. La facilidad de sobregiro solo se permite en cuentas corrientes. La seguridad de una cuenta de sobregiro puede ser acciones de personas, obligaciones, valores gubernamentales, pólizas de seguro de vida o depósitos fijos.

Una cuenta de sobregiro se opera de la misma manera que una cuenta corriente. El crédito por sobregiro es diferente del crédito en efectivo en dos aspectos de seguridad y duración. Por lo general, para el crédito en efectivo, la garantía ofrecida es un activo corriente de la empresa, como inventarios de materias primas, productos en proceso o productos terminados y cuentas por cobrar.

En el caso de un sobregiro, la garantía generalmente es en forma de activos financieros mantenidos por el prestatario. Entonces, en general, el sobregiro es una facilidad temporal, mientras que la cuenta de crédito en efectivo es una facilidad a largo plazo. Además, la tasa de interés en el crédito por sobregiro es algo más baja que en el crédito en efectivo debido a la diferencia en el riesgo y el costo de servicio involucrado. En todos los demás aspectos, el crédito por sobregiro es como un crédito en efectivo. También en el caso de sobregiros, los intereses se cargan solo en el crédito realmente utilizado, no en el límite de sobregiro otorgado.

(c) Préstamos a la demanda:

Un préstamo a la vista es uno que puede ser retirado en demanda. No tiene madurez declarada. Dichos préstamos son tomados principalmente por corredores de seguridad y otros cuyas necesidades de crédito fluctúan a partir del día de hoy. La característica más destacada de un préstamo es que el monto total del préstamo sancionado se paga al prestatario en una suma global al acreditar el monto total en una cuenta de préstamo por separado.

Por lo tanto, la cantidad total se convierte inmediatamente en un cargo a los intereses, independientemente de la cantidad que el prestatario retire realmente de la cuenta (préstamo). Esto hace que el crédito del préstamo sea más costoso para el prestatario que el crédito en efectivo (por ejemplo).

Por lo tanto, los hombres de negocios que necesitan complementar su capital de trabajo prefieren pedir préstamos en efectivo. Por otro lado, los bancos prefieren los préstamos de demanda, porque son reembolsables a la vista, implican costos administrativos más bajos y ganan intereses sobre el monto total sancionado y pagado. La garantía contra préstamos a la demanda también puede ser personal, activos financieros o bienes.

(d) Préstamos a plazo:

Un préstamo a plazo es un préstamo con un período de vencimiento fijo de más de un año. En general, este período no es superior a diez años. Los préstamos a plazo proporcionan fondos a medio o largo plazo a los prestatarios. La mayoría de estos préstamos son préstamos garantizados. Al igual que los préstamos a la vista, el monto total de un préstamo a plazo sancionado se paga en una suma global al acreditarlo en una cuenta de préstamo separada del prestatario. Por lo tanto, toda la cantidad se convierte en un cargo a los intereses.

El pago se realiza en forma programada, ya sea en una cuota al vencimiento del préstamo o en algunas cuotas después de un cierto período acordado. Para otorgar préstamos a largo plazo (por ejemplo, Rs. Un año o más) a grandes prestatarios, los bancos se han separado utilizando el método de financiamiento del consorcio en algunos casos.

Bajo este método, algunos bancos se juntan para hacer el préstamo en base a la participación. Esto evita la dependencia de la banca múltiple bajo la cual un prestatario toma prestado de más de un banco para satisfacer sus necesidades crediticias. Consorcio bancario puede hacer para una mejor planificación de crédito. Los préstamos a plazo como una forma de crédito bancario están ganando rápidamente importancia.