Ratios contables: definición, importancia y limitaciones

Hagamos un estudio en profundidad de la definición, importancia y limitaciones de los ratios contables.

Definición de relación contable:

La relación es una fracción cuyo numerador es el antecedente y el denominador el consecuente.

Es simplemente una expresión de un número en términos de otro. También se puede definir como la relación o proporción que una cantidad lleva a otra, el primer número es el numerador y el último el denominador.

Otra explicación de la relación puede ser la relación de esta última con la cantidad anterior y se calcula dividiendo la cantidad para la última fecha o período por la cantidad de la fecha o período anterior.

(i) Relación pura: por ejemplo, una relación entre la deuda y el patrimonio, por ejemplo, 1: 1;

(ii) Relación que se refiere a las proporciones establecidas con referencia al período de tiempo, por ejemplo, la tasa de rotación de capital de trabajo 3 veces al año;

(iii) Porcentaje: por ejemplo, beneficio neto del 20% en las ventas.

Importancia del Análisis de Razón:

La interrelación que existe entre los diferentes elementos en el estado financiero se revela por razones contables. Por lo tanto, son igualmente útiles para la administración interna, posibles inversionistas, acreedores y externos, etc.

Además, los ratios son la mejor herramienta para medir la liquidez, solvencia, rentabilidad y eficiencia de gestión de una empresa. Es por eso que el papel de los ratios contables es muy importante para aumentar la eficiencia de la administración, reducir el gasto y aumentar la tasa de ganancia, etc.

La importancia del análisis de razones se discute a continuación:

(a) Análisis y escrutinio del resultado pasado:

Ayuda a analizar la probable relación causal entre diferentes ítems después de analizar y analizar el resultado pasado.

(b) Preparación de Presupuestos:

Las proporciones que se obtienen después de analizar y analizar el resultado pasado ayudan a la administración a preparar presupuestos y estimaciones, a formular políticas y a preparar el plan de acción futuro y, por lo tanto, ayuda como una guía para armonizar entre diferentes elementos para preparar presupuestos.

(c) Dimensión temporal por análisis de tendencias:

Es útil tener en cuenta la dimensión del tiempo mediante el análisis de tendencias, es decir, si la empresa está mejorando o deteriorándose a lo largo de varios años, lo que puede ser fácilmente estudiado por el análisis de tendencias. Por lo tanto, el analista puede hacer la comparación sin dificultad y ver si dicha relación es alta o baja en comparación con la relación Estándar o Normal.

(d) Medición del grado de eficiencia:

Arroja luz sobre el grado de eficiencia de la gestión y la utilización de los activos y es por eso que se le llama topógrafo de la eficiencia.

(e) Comparación entre empresas:

Ayuda a hacer una comparación entre empresas, ya sea entre los diferentes departamentos de una empresa o entre dos empresas empleadas en los mismos tipos de negocios, o entre la misma empresa en dos fechas diferentes. Por lo tanto, el análisis comparativo puede hacerse posible entre la relación promedio de la industria y la relación de cada unidad de negocios.

(f) Prueba de liquidez a corto plazo:

Posición de liquidez a corto plazo, es decir, si la empresa es capaz de mantener sus obligaciones de vencimiento a corto plazo o no, que se puede conocer fácilmente mediante la aplicación de índices de liquidez. Al mismo tiempo, la posición de solvencia a largo plazo también se puede medir mediante la aplicación de ratios de apalancamiento o rentabilidad. Por lo tanto, la proporción es una ayuda inestimable para los usuarios de los estados financieros.

(g) Comunicación:

Con la ayuda del análisis de relación, la información significativa se puede comunicar a los usuarios de la información contable y, como resultado, el analista puede tomar las decisiones correctas.

(h) Formulando al gobierno. Políticas:

Dado que los ratios son las herramientas para medir la eficiencia y el rendimiento industrial, los gobiernos adoptan diversas políticas financieras sobre la base de los resultados de diversos análisis de ratios relacionados.

(i) Medición de la enfermedad corporativa:

Sin lugar a dudas, el análisis de la relación nos ayuda a medir la enfermedad corporativa con mucha antelación para que la gerencia, los accionistas y otras partes interesadas puedan tomar las medidas adecuadas para evitar tal situación.

(j) Prueba de posición de solvencia a largo plazo:

La posición de solvencia a largo plazo se puede probar con la ayuda del análisis de la relación, por ejemplo, la relación deuda / capital, la relación de inversión de capital, etc. Estas relaciones ayudan al analista a evaluar la capacidad de pago de la deuda a largo plazo de la empresa. Los posibles inversores, los acreedores a largo plazo, etc. están interesados en medir la posición de solvencia a largo plazo antes de tomar decisiones de inversión.

Superioridad de las razones sobre las cifras absolutas:

Es un hecho bien conocido que uno no puede llegar a una conclusión definitiva sobre la salud financiera de una empresa simplemente al estudiar y escanear las cifras absolutas contenidas en la forma convencional de los estados financieros, a saber. Declaración de ingresos y el balance.

Lo mismo es posible solo cuando las cifras absolutas se analizan más en términos de proporciones que se pueden evaluar adecuadamente. Por eso, el Análisis de Ratio ha tomado un papel importante en el campo de la Contabilidad Gerencial.

Para ilustrar por qué y cómo los ratios pueden ser más significativos y significativos que las cifras absolutas (contenidas en el estado financiero), se cita el siguiente ejemplo:

Declaración 1:

Se observará a partir de la declaración anterior que aunque, en ambos años, la diferencia absoluta entre los Activos Corrientes y los Pasivos Corrientes, es decir, el Capital de Trabajo (Neto) de X Co. Ltd. es igual, es decir, Rs. 50, 000, su relación actual, es decir, la relación entre Activos Corrientes y Pasivos Corrientes, es diferente. La proporción actual había sido de 1.33: 1 en el año 2004, en comparación con 2: 1 en el año 2003.

Por lo tanto, a pesar de una cantidad idéntica de Capital de Trabajo (Neto) en ambos años, su posición financiera a corto plazo en la medida en que se puede leer de la proporción actual, había sido mucho mejor en 2003 que en 2004. Esto se debe a que, en el año 2003, dos rupias de Activos Corrientes estaban disponibles contra cada rupia de Responsabilidad Actual, mientras que, en el año 2004, solo una rupia y treinta y tres paise de Activos Actuales estaban disponibles contra una rupia de Responsabilidad Actual. Por lo tanto, resulta obvio que la relación comunica una mejor información sobre la fortaleza financiera de una empresa que la que pueden proporcionar las cifras absolutas.

El ejemplo anterior también indica cómo el análisis de la relación puede servir como una mejor herramienta para medir la salud financiera de una empresa que lo que es posible mediante el análisis de cifras absolutas.

Limitaciones del análisis de proporciones:

Incluso el análisis de la relación no está libre de trabas.

Hay ciertas limitaciones:

(a) La comparación apropiada no es posible:

La comparación entre dos variables vale la pena siempre que su base de valoración sea idéntica. Pero, en realidad, no es posible, como los métodos de valuación de Stock-in-Trade o el cobro de diferentes métodos de depreciación en Activos Fijos, etc. Es decir, si diferentes firmas siguen su método para su valoración, entonces la comparación Prácticamente no tengas ataduras.

(b) Datos no confiables:

El ratio depende de las cifras de los estados financieros. Pero, en la mayoría de los casos, las figuras están vestidas de ventana. Como resultado, el análisis de relación no puede trazar la imagen correcta, aunque se pueden detectar ciertos defectos estructurales. Además, la manipulación realizada a lo largo del tiempo de presentación de informes puede conducir también a manipular el análisis de la relación.

(c) El análisis de tendencias no siempre es posible:

El análisis de la relación se vuelve más significativo y significativo si es posible el análisis de tendencias (es decir, el análisis durante varios años) en lugar de analizar el resultado de un año en particular. Pero, en la práctica, no siempre es posible.

(d) No es útil para preparar presupuestos:

Las proporciones se calculan sobre la base del resultado pasado. No ayuda adecuadamente a predecir el futuro, a preparar presupuestos y estimaciones ya que las políticas comerciales están cambiando constantemente.

(e) Relación normal o estándar difícil de determinar:

Es muy difícil establecer la relación Normal o Estándar para poder realizar una comparación adecuada. Porque difiere de una empresa a otra, de una industria a otra, e incluso entre diferentes temporadas de la misma industria. Además, puede suceder que en una empresa, se encuentre que una proporción actual de 1: 1 es bastante satisfactoria, mientras que, en otra empresa, incluso 2.5: 1 puede ser insatisfactoria.

(f) Cambios en el nivel de precios:

Las proporciones no presentan información verdadera en caso de cambiar el nivel de precio de las variables. En ese caso, los ratios presentarán una figura distorsionada o información engañosa.

(g) No es posible resolver los problemas:

El análisis e interpretación de los ratios nos ayuda a localizar los problemas relacionados con las variables, pero no puede ayudarnos a resolverlos.

(h) Histórico:

Dado que los ratios se calculan a partir de los datos pasados que se encuentran en los estados financieros, no pueden predecir el futuro y, como tales, no son la herramienta real para realizar una comparación adecuada.