Notas rápidas sobre la fecha de valor

"Fecha de valor" es la fecha en la que se lleva a cabo la transacción de Forex. Es el día en que las dos partes en la transacción intercambian las monedas y cualquiera de las partes recibe o paga la moneda local a cambio de la moneda extranjera.

Por ejemplo, podemos decir que cuando el banquero ubicado en Mumbai, India (supuestamente conocido como Muni) realiza una transacción con el banquero ubicado en Nueva York, EE. UU. (Supongamos que se conoce como Nemi); para obtener dólares a cambio de rupias indias.

Ahora, el día en que Muni paga las rupias indias a Nemi a cambio de US $, ese día se conoce como "Fecha de valor". Esta fecha no se conoce como fecha de transacción o fecha de intercambio, o por algún otro nombre; pero solo se conoce como 'Fecha de valor', porque en esta fecha se ha transmitido o transferido algún valor. Por lo tanto, en la gestión de Forex se conoce como fecha de valor.

En realidad, la fecha de la transacción no es la misma, debido a las diferencias de tiempo entre los centros financieros del mundo. Por lo tanto, para facilitar la transacción de Forex, se utiliza el concepto de fecha de valor, en el que la fecha de valor permanece igual en ambos centros financieros según su tiempo y elimina el efecto de diferencia de tiempo.

Se aceptan varias nomenclaturas de estándares en todo el mundo y prevalecen las prácticas, que ayudan a determinar la fecha de valor del intercambio de las monedas. Estas normas se han creado y aceptado, porque la moneda de Money tiene un valor de tiempo. El valor del tiempo, los resultados en la creación de intereses cobran en él, y los resultados en el valor del dinero de cualquiera de las dos monedas.

Además, como las tasas de interés que prevalecen sobre los países del mundo no son las mismas, la cantidad de interés difiere y, por lo tanto, el tipo de cambio general también difiere.

Por lo tanto, la fecha de valor de la transacción de Forex debe ser un día hábil en el que los dos Centros Financieros, entre los cuales tiene lugar el intercambio, deban estar funcionando simultáneamente y el dinero se intercambie instantáneamente al mismo tiempo. Con la invención de Internet y varios satélites que giran alrededor de la Tierra, la transacción en tiempo real se está realizando a gusto.

Algunas de las nomenclaturas estándar para fechas de valor son las siguientes:

a. Listo o efectivo - valor hoy:

Es un tipo de tasa cotizada para la transacción que se liquidará de inmediato en la fecha del contrato. Por ejemplo, el contacto ingresado el 13 de marzo, la transacción se liquidará el 13 de marzo solamente.

segundo. Mañana ("tom"): valore mañana o el siguiente día laborable:

Es un tipo de tasa que se cotiza para la transacción que se liquidará el siguiente día hábil a partir de la fecha del contrato. Por ejemplo, el contrato celebrado el 13 de marzo; la transacción se realizará el 14 de marzo (suponiendo que no haya feriado público el 14 de marzo).

do. Punto: segundo día hábil después de la fecha de negociación:

Para una transacción que se ingresa en la condición de fecha de valor al contado, el intercambio de monedas se realiza el segundo día hábil a la fecha de la transacción. Por lo tanto, si la transacción al contado se realiza el lunes, las monedas se cambiarán el miércoles siguiente, suponiendo que este sea un día hábil en ambos centros.

De manera similar, para una transacción al contado realizada el jueves, las monedas cambiarán de manos el lunes siguiente, ya que no habrá transacciones de divisas los sábados y domingos (días hábiles: jueves; ^primer día hábil hábil: viernes; segundo día hábil: lunes)

re. Adelante - cualquier fecha de valor más allá del punto:

Las reglas para determinar las fechas de valor de los vencimientos estándar de las transacciones a plazo son las siguientes:

yo. En general, la fecha de valor de un contrato a plazo de un mes será la fecha del próximo mes correspondiente a la fecha de valor "spot". Consideremos una transacción realizada el miércoles 8 de enero de 2014. La fecha de valor para una transacción al contado será el viernes 10 de enero y la fecha de valor de una transacción a plazo de un mes realizada el 8 de enero será el 10 de febrero.

ii. Si la fecha de valor así calculada pasa a ser un día festivo en cualquiera de los centros (como en el caso anterior, supongamos que el 10 de febrero de 2014 es un sábado), el siguiente día laborable. En este caso, el 12 de febrero de 2014, será la fecha de valor para una transacción a plazo de un mes. Sin embargo, si esto significa un cambio de mes, el día hábil anterior se convertiría en la fecha de valor.

iii. La regla de "sin cambios en el mes" también se aplica en los casos en que el mes en cuestión no tenga una fecha correspondiente a la fecha al contado.

iv. Hay otra excepción en los casos en que la fecha al contado es la última fecha del mes. En ese caso, la fecha de valor para un contrato a plazo de un mes es el último día hábil del mes siguiente. (Si el cupo es el 28 de febrero, un mes adelante será el 31, y no el 28 de marzo)

(En los ejemplos anteriores, los días festivos que no sean el 26 de enero, los sábados y los domingos se han ignorado. Además, las mismas reglas se aplican a los forwards de dos, tres, cuatro meses).

Las transacciones relacionadas con transacciones a plazo de divisas con diversos vencimientos, como de un mes o dos meses, etc., se aplican a diversos depósitos y préstamos realizados entre las partes.

Si cualquiera de las partes de la transacción no tiene datos precisos sobre los cuales puede decidir la fecha de intercambio, entonces pueden ingresar una transacción, lo que a su vez brinda una opción para determinar la fecha de valor dentro de la duración de la transacción o la fecha de la transacción. Período como se decida, o prescrito